（2020年）市场上有以甲公司股票为标的资产的欧式看涨期权和欧式看跌...-环球网校

单选题

（2020年）市场上有以甲公司股票为标的资产的欧式看涨期权和欧式看跌期权，每份看涨期权可买入1股股票，每份看跌期权可卖出1股股票，看涨期权每份市场价格5元，看跌期权每份市场价格3元，执行价格均为60元，到期日相同，如果到期日股票价格均为64元，购入一份看涨期权同时购入一份看跌期权的投资组合的净损益是（）元。

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答案

正确答案:A

解析

该期权投资组合是多头对敲，同时买入一份看涨和看跌期权，计算出期权费（5+3=8元），标的资产价格高于股票价格，则看涨期权行权，看跌期权不行权，我们可以计算出其组合净收入=标的资产价格-看涨期权执行价格 =64-60=4（元），由此计算出该期权投资组合的组合净损益=净收入-期权费 =4-8=-4（元）