甲投资组合由证券X和证券Y各占50%组成。下列说法中，正确的有（ ...-环球网校

多选题

甲投资组合由证券X和证券Y各占50%组成。下列说法中，正确的有（）。（2019年）

甲的β系数=X的β系数×50% + Y的β系数×50%

甲的期望报酬率=X的期望报酬率×50% +Y的期望报酬率×50%

甲期望报酬率的标准差=X期望报酬率的标准差×50% +Y期望报酬率的标准差×50%

甲期望报酬率的变异系数=X期望报酬率的变异系数×50% +Y期望报酬率的变异系数×50%

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答案

正确答案:A,B

解析

选项A：资产组合不能抵消系统性风险，证券组合的β系数是单项资产β系数的加权平均数，即甲的β系数=X的β系数×50%+Y的β系数×50%。因此，选项A正确。选项B：组合的收益率是加权平均的收益率，即甲的期望报酬率=X的期望报酬率×50%+Y的期望报酬率×50%。因此，选项B正确。选项CD：组合标准差衡量的是整体风险，包括系统风险和非系统风险，组合标准差受相关系数的影响，不一定等于组合内各单项资产标准差的加权平均数。而变异系数=标准差/期望值，所以变异系数也不等于组合内单项资产变异系数的加权平均数。因此，选项CD错误。【得分类型】1