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证券发行与承销复习:信用评级和程序

|0·2010-05-04 09:09:56浏览0 收藏0

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  1.信用评级的程序:(多选)

  (1)由债券发行人或代理人向证券评级机构提出评级申请,并根据评级机构的要求提供详细的书面材料。

  (2)证券评级机构与发行单位的主要负责人见面,就有关情况提出询问。转自环 球 网校edu24ol.com转自环 球 网校edu24ol.com转自环 球 网校edu24ol.com

  (3)证券评级机构对申请评级单位各方面的情况进行分析。分析的内容主要包括:(多选题)

  ①发行人所属行业的动向以及发行人在该行业中的地位;

  ②发行人的经营管理情况、内部审计体制、资本构成的安全性和偿付本息的能力;

  ③信托合同中规定的财务限制条款和债券的优先顺序;

  ④对发行人所属国家或地区作出评价,分析其政治风险和经济风险;

  ⑤分析发行人在国家政治经济中的重要性和国家与发行人的关系。转自环 球 网校edu24ol.com转自环 球 网校edu24ol.com转自环 球 网校edu24ol.com

  (4)在调查分析的基础上,证券评级机构通过投票决定发行人的信用级别,并征求发行人意见,最后决定信用级别。

  (5)证券评级机构评定其债券信用级别后,一方面通知评级申请人,一方面汇编成册发行。

  (6)证券评级机构根据各申请评级单位的财务、经营活动变化,定期调整债券信用级别。

  2.根据债券风险程度大小,债券的信用级别一般分为(10个)等级。最高是(AAA)级,最低是(D)级。(单选)

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