预约成功
学员提问:
某种债券面值100元，10年还本，年息8元，名义收益率为8％，如该债券某日的市价为95元，则当期收益率为8/95，若某人在第一年年末以95元市价买进面值100元的10年期债券，持有到期，则9年间除每年获得利息8元外，还每年获得本金盈利0.56元，到期收益率为（8＋0.56）/95. 到期收益率为什么不是向书中公式『100-95+8』/95*100%
网校回答:
您好。到期收益率=（收回金额-购买价格+利息）/购买价格*100%，这个公式里隐含的意思是债券仅持有1年，在1年即到期。但现在是9年，所以分子还要再除以9，才能接着除购买价格，因此分子最终等于（5/9+8）即（0.56+8）。例题没有出错。
