证券投资基金基础知识机考模拟卷四第24题
利率上升0.1个百分点，债券的价格将下降0.257元
利率上升0.3个百分点，债券的价格将下降0.237元
利率下降0.1个百分点，债券的价格将上升0.257元
利率下降0.3个百分点，债券的价格将上升0.237元
麦考利久期，又称为存续期，指的是债券的平均到期时间，它是从现值的角度度量了债券现金流的加权平均年限，即债券投资者收回其本金和利息的平均时间。本题计算如下：Dmod=Dmac/（1+y）=2.83/（1+0.07）≈2.64(年)，△p=-pDmac△y=－97.344×2.64×（7.1%-7%）≈-0.257（元）。即利率上升0.1百分点，债券价格下降0.257元。