1.现金管理目标：交易性需要、预防性需要、投机性需要
2.最佳现金持有量
①成本分析模式：确定使机会成本、管理成本、短缺成本之和达到最小值的现金持有量。
②存货模式：确定使机会成本和交易成本之和达到最小值的每次有价证券转化量。
③随机模式
a.确定现金持有量的控制范围:上限H和下限L，在此范围内的现金存量为合理持有量，无需通过有价证券交易调节现金余额。
b.确定最优现金返回线R:当现金余额不在上下限之间时，通过有价证券交易调节现金余额的目标
c.模型参数确定
下限L受企业每日的最低现金需要量、管理人员的风险承受倾向等因素的影响。
最优现金返回线
上限H与最优现金返回线R之间的距离，是最优现金返回线R与下限L之间距离的2倍，即：
H-R=2(R-L)
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