不定项选择题
第三节 外汇掉期和货币互换

甲、乙双方达成名义本金2 500万美元的互换协议,每半年支付一次利息,甲方以固定利率829%支付利息,乙方以6个月Libor+30bps支付利息。当前,6个月期Libor为735%,则6个月的交易结果是()(1bps=001%)。

A

甲方向乙方支付20725万美元

B

乙方向甲方支付20725万美元

C

乙方向甲方支付8万美元

D

甲方向乙方支付8万美元

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答案
正确答案:D
解析

货币互换,是指在约定期限内交换约定数量两种货币的本金,同时定期交换两种货币利息的交易。6个月后,甲方须向乙方支付的利息=2 500×829%×6/12=103625(万美元),乙方须向甲方支付的利息=2 500×(735%+30×001%)×6/12=95625(万美元)。所以,甲方须向乙方支付103625-95625=8(万美元)。

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